El diagrama de círculo del comerciante está construido para facilitar el análisis de las fuerzas de corte que actúan durante el corte ortogonal (bidimensional) de la pieza de trabajo. La teoría del comerciante también se utiliza para considerar las propiedades y parámetros de las herramientas de corte para disminuir el desgaste y optimizar la eficiencia y la calidad.
En la teoría de Merchant, el componente horizontal es el corte Fc y el componente vertical es la fuerza de empuje Ft. El ángulo de corte es de fundamental importancia en la formación de virutas.